การลดลงของราคา BTC: การเปิดกล่องการดึงกลับครั้งใหญ่ครั้งแรกของ Bitcoin ในปี 2021

ดูว่าอะไรทำให้ Bitcoin ลดลง 7,000 ดอลลาร์ในวันจันทร์ที่ 4 มกราคมและบทเรียนที่ต้องเรียนรู้จากการแก้ไขราคา

Bitcoin มีการปรับฐานครั้งแรกของปีในวันจันทร์ที่ 4 มกราคมเมื่อราคาปรับตัวลงจากระดับสูงสุดในวันอาทิตย์ที่ 34,793 ดอลลาร์ตามราคาดัชนี OKEx BTC ไปสู่จุดต่ำสุดที่ 27,793 ดอลลาร์ในเวลา 10.00 น. UTC ซึ่งลดลง 20% . บังเอิญการลดลงดังกล่าวทำให้ช่องว่าง BTC ฟิวเจอร์สที่ใหญ่ที่สุดเท่าที่เคยมีมาของ CME Group ภายใน 12 ชั่วโมงหลังจากเปิดให้บริการ.

ตามข้อมูลของ TradingView ฟิวเจอร์สของ CME Bitcoin ปิดเมื่อวันศุกร์ที่แล้วที่ 29,220 ดอลลาร์และเปิด UTC ในคืนวันอาทิตย์ที่ 33,405 ดอลลาร์ซึ่งสร้างช่องว่างไว้ที่ 4,185 ดอลลาร์ ช่องว่างในการซื้อขายเหล่านี้ก่อตัวขึ้นเนื่องจาก CME Group ซึ่งเป็นสถาบันการเงินแบบดั้งเดิมเปิดให้บริการตั้งแต่วันจันทร์ถึงวันศุกร์เท่านั้นและไม่สามารถสะท้อนถึงการพุ่งขึ้นหรือดิ่งลงของ Bitcoin ในช่วงสุดสัปดาห์.

ในขณะที่ช่องว่างใน CME Bitcoin ฟิวเจอร์สที่เต็มไปด้วยราคาพุ่งเป็นข้อสังเกตที่น่าสนใจ แต่การดึงกลับครั้งใหญ่ครั้งแรกของปีของ Bitcoin นั้นเป็นหัวใจหลักที่ได้รับแรงหนุนจากตลาดค้าปลีก "กลัวที่จะพลาด" และระยะยาวที่มีเลเวอเรจสูง.

CME Bitcoin Futures มีช่องว่างในช่วงที่ลดลงในวันจันทร์ แต่ยังมีช่องว่างบางส่วนตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน ที่มา: TradingView

ด้วย Bitcoin ที่สร้างสถิติใหม่อย่างต่อเนื่องตั้งแต่กลางเดือนธันวาคมตลาดอยู่ในสถานะที่บ้าคลั่งและการลดลงของวันจันทร์ก็กระทบอย่างหนัก ความสนใจแบบเปิดโดยรวมในฟิวเจอร์สของ Bitcoin ได้แตะระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 10.7 พันล้านดอลลาร์ในวันอาทิตย์ แต่การปรับฐานครั้งใหญ่ในวันจันทร์ทำให้เกิดการหัก 2 พันล้านดอลลาร์ในการแลกเปลี่ยน ครั้งสุดท้ายที่เราเห็นการชำระบัญชีครั้งใหญ่คือการดึงกลับ $ 3,200 หนึ่งวันในวันที่ 25 พฤศจิกายน 2020 เมื่อ Bitcoin วิ่งต่ำกว่า $ 20,000.

การบีบตัวที่ยาวนานในวันจันทร์ส่งผลกระทบอย่างมากต่อผู้เข้าร่วมตลาดที่เพิ่มตำแหน่งยาวในช่วงสุดสัปดาห์ อย่างไรก็ตามการดึงกลับอย่างรวดเร็วและแข็งแกร่งเช่นนี้ในตลาดวัวไม่ใช่เรื่องแปลก.

ตำแหน่งมูลค่าเกือบ 2 พันล้านดอลลาร์ในการแลกเปลี่ยนถูกเลิกกิจการเมื่อเวลา 20:00 น. UTC ของวันที่ 4 มกราคมที่มา: bybt

เมื่อมองย้อนกลับไปที่กราฟฟิวเจอร์สรายไตรมาสของ OKEx ในช่วงตลาดกระทิง 2017 มีการดึงกลับจำนวนมากถึง 25% หรือมากกว่ารวมถึงการแกว่งวันเดียวที่ 36% และการแก้ไขมากกว่า 50% ในสองสัปดาห์ อย่างไรก็ตามสิ่งเหล่านี้ไม่สามารถหยุดแนวโน้มขาขึ้นในระยะยาวของ Bitcoin ได้.

ตลาดกระทิงไม่ดำเนินต่อไปอย่างราบรื่นเนื่องจากช่วงขาขึ้นอย่างรวดเร็วเกือบทั้งหมดตามมาด้วยการปรับราคา ดังที่กล่าวไว้เมื่อเทียบกับขนาดของการดึงกลับในปี 2560 ตลาดกระทิงในปัจจุบันมีความเชื่อมั่นมาก ในสถานการณ์ปัจจุบันเลเวอเรจที่มากเกินไปและความเชื่อมั่น FOMO เป็นตัวการสำคัญดังที่เรากล่าวถึงด้านล่าง.

การดึงกลับในตลาดกระทิงปี 2560 มีความสำคัญมากกว่า ที่มา: Tradingview

ข้อมูล OKEx ในช่วงเจ็ดวันที่ผ่านมาแสดงให้เห็นถึงเลเวอเรจที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก อัตราส่วนระยะยาว / ระยะสั้นของ BTC เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจาก 0.92 เป็น 1.55 ระหว่างวันอาทิตย์ถึงเช้าวันจันทร์ในขณะที่อัตราการให้กู้ยืมของ BTC มาร์จิ้นในตลาดเลเวอเรจสปอตเพิ่มขึ้นจาก 14 เป็น 25 ในช่วงเวลาเดียวกัน.

ในขณะเดียวกันอัตราการระดมทุนของ BTC perpetual swaps ก็สูงถึง 0.25% หรือมากกว่านั้นในทุกๆแปดชั่วโมง ด้วยนักลงทุนรายย่อยที่เพิ่มสถานะระยะยาวและจ่ายค่าธรรมเนียมที่สูงเช่นนี้คาดว่าจะมีการกระโดดตามมาเมื่อราคาเริ่มลดลงและมีการเร่งที่จะออก – นั่นคือการบีบตัวเป็นเวลานาน.

ข้อมูล OKEx แสดงให้เห็นว่าผู้ค้าปลีกยังคงเพิ่มสถานะระยะยาวโดยการเพิ่มเลเวอเรจ ที่มา: OKEx

นอกจากนี้ตัวชี้วัดทางเทคนิคยังส่งสัญญาณการดึงกลับหลังจากการชุมนุมในวันอาทิตย์ ในกราฟ OKEx BTC / USDT หนึ่งชั่วโมงด้านล่างเราสามารถเห็นความแตกต่างของขาลงบนตัวบ่งชี้ RSI ได้อย่างชัดเจนหลังจากการผลักดันในเช้าวันอาทิตย์ ราคาทำจุดสูงสุดใหม่ที่ 34,786 ดอลลาร์ใน OKEx แต่ตัวบ่งชี้ RSI ไม่สามารถไปได้ไกลกว่านี้ นอกจากนี้ยังสามารถเห็นการหดตัวของปริมาณซึ่งบ่งชี้ว่าการซื้อปลีกหมดลงแล้ว.

ความแตกต่างของขาลงบนตัวบ่งชี้ RSI ในแผนภูมิรายชั่วโมงพร้อมกับการลดลงของปริมาณ ที่มา: TradingView

ในขณะเดียวกันความเชื่อมั่นของ FOMO ในหมู่นักลงทุนรายย่อยที่ส่งผลให้เกิดการเล่นที่มีเลเวอเรจสูงสามารถดูได้ในแผนภูมิอายุผลผลิตของธุรกรรมที่ไม่ได้ใช้จ่ายด้านล่าง.

ตัวบ่งชี้อายุ UTXO แสดงเงินใหม่ที่เข้าสู่ตลาดในสัปดาห์ที่แล้ว ที่มา: IntoTheBlock

ตัวบ่งชี้อายุ UTXO จะวัดปริมาณของธุรกรรมที่สร้างขึ้นและจัดหมวดหมู่ตามกรอบเวลา การเพิ่มขึ้นของ UTXO ระยะสั้นแสดงถึงการทำธุรกรรมใหม่จำนวนมากที่เกิดขึ้น โดยเฉพาะ UTXO หนึ่งวันถึงหนึ่งสัปดาห์พุ่งขึ้น 22.63% เมื่อเร็ว ๆ นี้ซึ่งบ่งชี้ว่ามีเงินใหม่เข้าสู่ตลาดมากขึ้นเมื่อเทียบกับกรอบเวลาก่อนหน้า.

โดยสรุปผู้ค้ารายย่อยที่รีบเข้ามาใช้เลเวอเรจสูงเป็นเวลานานสูญเสียมากที่สุดในการดึงกลับนี้ การเคลื่อนไหวของราคาในวันจันทร์ถือเป็นเครื่องเตือนใจสำหรับการแก้ไขทั้งหมดในช่วงตลาดกระทิงมีแนวโน้มที่จะดุร้ายมากขึ้นและบังคับให้ลดค่าเฉลี่ย จากนี้ไปเราอาจคาดหวังว่า Bitcoin จะเข้าสู่ช่วงการรวมบัญชีระยะสั้นเนื่องจากผู้ค้ารายย่อยต้องใช้เวลาในการฟื้นตัวจากการขาดทุน แต่คำถามใหญ่คือคราวนี้แตกต่างกันมากหรือไม่?

ไม่ใช่ผู้ค้า OKEx? เรียนรู้วิธีการเริ่มต้นการซื้อขาย!

OKEx Insights นำเสนอการวิเคราะห์ตลาดคุณสมบัติเชิงลึกการวิจัยดั้งเดิม & ข่าวที่รวบรวมจากผู้เชี่ยวชาญด้านการเข้ารหัสลับ.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map