ร้านค้าปลีกใช้ประโยชน์จากการชุมนุม BTC ของสัปดาห์ที่แล้วในขณะที่สถาบันต่างๆดูเหมือนจะพลาดโอกาสนี้ไป

Market Watch Weekly คือการตรวจสอบตลาด crypto และการพัฒนาในแต่ละสัปดาห์.

สัปดาห์ที่แล้วถือเป็นประวัติศาสตร์ของ Bitcoin เนื่องจากราคาของมันทะลุ 20,000 ดอลลาร์ในทุกการแลกเปลี่ยนได้สำเร็จซึ่งเป็นจุดสูงสุดใหม่ตลอดกาล เมื่อวันอาทิตย์ที่ผ่านมา Bitcoin มีราคาสูงสุดที่ 24,302 ดอลลาร์ซึ่งทำให้สกุลเงินดิจิทัลชั้นนำได้รับผลตอบแทนรายสัปดาห์ 24% ตามราคาดัชนี OKEx BTC.

ตลาดเข้าสู่ช่วงการซื้อขายที่คึกคักที่สุดของปี

นอกจาก Bitcoin ที่พุ่งสูงตลอดกาลแล้วปริมาณก็เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ปริมาณรวมรายสัปดาห์ของฟิวเจอร์ส BTC อยู่ที่ 270 พันล้านดอลลาร์ในการแลกเปลี่ยนอนุพันธ์ซึ่งแสดงให้เห็นถึงสถานะที่มีการเคลื่อนไหวอย่างมากของตลาด.

ฟิวเจอร์ส BTC – ปริมาณรวมรายวัน ที่มา: ลาด

ในขณะเดียวกันดอกเบี้ยแบบเปิดก็แตะระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 8.9 พันล้านดอลลาร์ในวันเสาร์โดย OKEx เป็นผู้นำการแลกเปลี่ยนทั้งหมดด้วย OI 1.6 พันล้านดอลลาร์ OI ปัจจุบันที่ 8.8 พันล้านดอลลาร์เพิ่มขึ้น 22% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ที่แล้ว.

ฟิวเจอร์ส BTC – ดอกเบี้ยเปิดโดยรวม ที่มา: skew

ด้วยราคา Bitcoin ที่พุ่งสูงขึ้นแบบขนานและความผันผวนของการซื้อขายราคาตลาด BTC perpetual swaps สูงกว่าราคาดัชนีและอัตราการระดมทุนแตะจุดสูงสุดอีกครั้งหลังจากสัปดาห์สุดท้ายของเดือนพฤศจิกายน อัตราการระดมทุนที่สูงเกินไปบ่งบอกถึงเลเวอเรจที่เพิ่มขึ้นในตลาด.

อัตราการระดมทุนแบบแลกเปลี่ยนตลอดเวลา BTC ที่มา: skew

ยิ่งไปกว่านั้นเนื่องจากฟิวเจอร์สรายไตรมาสและวันชำระราคาออปชั่นกำลังจะมาถึงในวันศุกร์นี้เราคาดว่า Bitcoin จะมีความผันผวนมากขึ้นในอีกไม่กี่วันข้างหน้า ตัวเลือกที่กำลังจะหมดอายุจำนวนมากอาจทำให้ราคาขยับเข้าหา "ความเจ็บปวดสูงสุด," ซึ่งเป็นราคานัดหยุดงานที่มีการวางสัญญาและการโทรที่เปิดกว้างที่สุดและจะก่อให้เกิดความสูญเสียทางการเงินสำหรับผู้ถือออปชั่นจำนวนมากที่สุดเมื่อหมดอายุ ตอนนี้ราคา Max Pain อยู่ที่ประมาณ $ 23,750 ตามข้อมูล CoinOptionsTrack.

Max Pain สำหรับสัญญาออปชั่นจะหมดอายุ 25 ธันวาคมที่มา: CoinOptionsTrack

นักลงทุนสถาบันพลาดโอกาสครั้งใหญ่

CME เปิดตัวล่าสุด (ณ วันที่ 15 ธันวาคม) Bitcoin Futures ข้อมูลตำแหน่ง ในวันที่ 19 ธันวาคมระยะเวลาการรายงานนี้สิ้นสุดลงก่อนที่ Bitcoin จะเสร็จสิ้นในประวัติศาสตร์ของการทะลุ 20,000 ดอลลาร์ดังนั้นจึงนำเสนอตำแหน่งของบัญชีต่างๆเพื่อตอบสนองต่อการทะลุตลาดที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว.

ดอกเบี้ยเปิดลดลงอย่างต่อเนื่องในช่วงสามรอบระยะเวลารายงานล่าสุดลดลงจาก 11,750 เป็น 11,370 สิ่งนี้ยังคงแสดงให้เห็นว่านักลงทุนสถาบันกำลังทำกำไรและพวกเขาส่วนใหญ่พลาดจากการปรับขึ้นครั้งล่าสุด.


ตำแหน่งระยะยาวของผู้จัดการสินทรัพย์ลดลงจาก 544 เป็น 492 ขณะที่ตำแหน่งสั้นเพิ่มขึ้นจาก 11 เป็น 26 ซึ่งแสดงถึงการพิจารณาผิดพลาดของการทะลุขาขึ้นของตลาด สถานะระยะยาวของกองทุนที่มีเลเวอเรจลดลงจาก 4,365 เป็น 3,946 ในขณะที่สถานะระยะสั้นลดลงพร้อมกันจาก 9,354 เป็น 8,702 การลดตำแหน่งในทั้งสองทิศทางบ่งชี้ว่าพวกเขาไม่สามารถคาดการณ์การพุ่งขึ้นของราคาได้.

บัญชีที่ไม่สามารถรายงานได้มีการเพิ่มขึ้นของสถานะระยะสั้นในช่วงระยะเวลารายงาน แต่ยังคงมีอัตราส่วนระยะยาว – สั้นที่สูงมาก ตำแหน่ง Long ลดลงจาก 3,403 เป็น 3,134 ในขณะที่ตำแหน่ง short เพิ่มขึ้นจาก 506 เป็น 606.

ข้อมูล CME Bitcoin Futures – จำนวนที่ไม่สามารถรายงานได้ระยะยาวเทียบกับกางเกงขาสั้น ที่มา: Quandl

เหรียญ PoW มีประสิทธิภาพดีกว่าตลาด

เมื่อพิจารณาถึงผลตอบแทนของ altcoins ที่สำคัญในสัปดาห์ที่แล้วเหรียญพิสูจน์การทำงานโดยทั่วไปมีประสิทธิภาพเหนือกว่าสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ โดยได้รับประโยชน์จากการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของ Bitcoin Litecoin มีผลตอบแทนรายสัปดาห์ 44.23% พร้อมกับผลตอบแทน 33.79% จาก Bitcoin Cash (BCH).

ในขณะที่ Ether (ETH) เพิ่มขึ้น 9.99% ในสัปดาห์นี้ แต่ราคาเมื่อเทียบกับ BTC ยังคงลดลง โดยเฉพาะอย่างยิ่งโรงไฟฟ้าอนุพันธ์ CME Group คือ ตั้งค่าเพื่อเปิดใช้งาน สัญญาซื้อขายล่วงหน้า Ether ในวันที่ 8 กุมภาพันธ์ปีหน้า ในขณะที่ Bitcoin ยังคงอยู่ในความสนใจฤดูกาล alt อาจต้องใช้เวลาในการสร้าง.

ผลตอบแทนรายสัปดาห์ของสกุลเงินดิจิทัลหลัก 12 / 14–12 / 20 ที่มา: TradingView

มูลค่ารวมที่ถูกล็อคใน DeFi ทะลุ 2 หมื่นล้านเหรียญ

ในภาค DeFi มูลค่ารวมที่ถูกล็อคแตะ 20 พันล้านดอลลาร์เป็นครั้งแรกเมื่อวันเสาร์ที่ผ่านมาซึ่งบ่งชี้ว่าการเติบโตของ DeFi จะดำเนินต่อไปจนถึงปี 2564.

มูลค่ารวมถูกล็อคใน DeFi ที่มา: ดีแบงค์

ในแง่ของผลตอบแทน Synthetix (SNX) เพิ่มขึ้น 31.37% ในสัปดาห์ที่แล้วเนื่องจากรายชื่อของ Coinbase และโทเค็นพื้นเมืองของการแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจมีประสิทธิภาพเหนือกว่าภาคอื่น ๆ โดย SushiSwap (SUSHI) และ Uniswap (UNI) เพิ่มขึ้น 19.47% และ 17.44% ตามลำดับ ในทางกลับกัน yearn.finance (YFI) ทำงานได้ไม่ดีเมื่อเทียบกับตลาดที่กว้างขึ้นโดยมีรายได้เพียง 1.85% ตลอดทั้งสัปดาห์.

อีกหนึ่งไฮไลท์ใน DeFi สัปดาห์ที่แล้วคือ The Graph (GRT) โครงการนี้เป็นโปรโตคอลการจัดทำดัชนีข้อมูลแบบกระจายอำนาจที่ค้นหาและจัดเก็บข้อมูลในเครือข่ายบล็อกเชน ราคาของ GRT พุ่งสูงขึ้นเป็น 0.78 ดอลลาร์เพิ่มขึ้น 25 เท่าจากราคาขายต่อสาธารณะในเดือนที่แล้ว.

ผลตอบแทนรายสัปดาห์ของโทเค็น DeFi หลัก 12 / 14–12 / 20 ที่มา: TradingView

มองไปข้างหน้าในสัปดาห์นี้

ผู้นำพรรคเดโมแครตและรีพับลิกันบรรลุข้อตกลงเกี่ยวกับข้อตกลงการบรรเทาไวรัสโคโรนาใหม่มูลค่าประมาณ 900 พันล้านดอลลาร์ในวันนี้ นี่อาจเป็นสาเหตุหนึ่งของสิ่งที่เรียกว่า "ชุมนุมซานตาคลอส" สำหรับสินทรัพย์เสี่ยง.

สถานการณ์ทางเศรษฐกิจมีแนวโน้มดีขึ้นเรื่อย ๆ เนื่องจากวัคซีนเริ่มแจกจ่ายอย่างเป็นทางการ แต่ได้รับผลกระทบอย่างหนักจากการระบาดของโรคนี้ GDP ของสหรัฐฯจะหดตัวลงอย่างรวดเร็วถึง 5% ในปี 2020 ในปีนี้เศรษฐกิจจะแย่ลงกว่าที่เคยเกิดขึ้นในช่วงวิกฤตการเงินปี 2552.

จากการสำรวจ FactSet ขณะนี้ตลาดคาดว่า S&P 500 Index จะแตะ 4,000 จุดภายในสิ้นปีหน้า วาณิชธนกิจรายใหญ่ได้เปิดเผยการคาดการณ์โดย JPMorgan Chase ให้เป้าหมายในแง่ดีที่สุดที่ 4,400 Goldman Sachs ให้เป้าหมายระดับ 4,300 อย่างไรก็ตามจากสถิติในช่วง 15 ปีที่ผ่านมาดูเหมือนว่านักวิเคราะห์ตลาดมักจะมองโลกในแง่ดี.

ในที่สุดสินทรัพย์รวมของงบดุลของธนาคารกลางสหรัฐเกิน 30 ล้านล้านดอลลาร์ การเพิ่มขึ้นของราคาสินทรัพย์เสี่ยงโดยทั่วไปในปีนี้ได้ขึ้นอยู่กับการซื้อสินทรัพย์ของธนาคารกลางสหรัฐและอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำมาก วิธีที่จะออกอย่างปลอดภัยในปี 2564 จะเป็นจุดสนใจของความสนใจของตลาดในเวลาต่อมาและการเปลี่ยนแปลงนโยบายการเงินใด ๆ อาจสร้างแรงกดดันต่อตลาด.

OKEx Insights นำเสนอการวิเคราะห์ตลาดคุณสมบัติเชิงลึกการวิจัยดั้งเดิม & ข่าวที่รวบรวมจากผู้เชี่ยวชาญด้านการเข้ารหัสลับ.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
Adblock
detector
map