En introduktion till crypto och Bitcoin grundläggande för nybörjare

En översikt över viktiga marknadsvärden för Bitcoin och kryptovalutor

Med växande intresse från institutionella investerare framkom Bitcoin och kryptovalutor som en alternativ tillgångsklass, med deras priser som nådde nya höjder i år. Den resulterande mediatäckningen i kombination med fokus på kryptopriser har naturligtvis dragit fler detaljhandelsinvesterare till rymden.

Men som det var fallet under 2017-hype kring initiala mynterbjudanden, finns det tusentals kryptotillgångar tillgängliga för detaljhandlare, men de varierar betydligt när det gäller deras faktiska nytta och antagande. I den här guiden syftar vi till att introducera viktiga mått och faktorer som driver Bitcoin och är relevanta för de flesta kryptovalutor, så att nykomlingar kan bedöma olika projekt och protokoll.

De viktigaste mätvärdena vi har valt är indelade i tre kategorier:

  • Nätverksstatistik
  • Projektmått
  • Ekonomiska mått

Nätverksstatistik

Dessa mätvärden anger hälsan hos ett blockchain-nätverk, när det gäller dess användning och säkerhet, och inkluderar transaktionsstatistik, antal adresser och annan relaterad statistik som diskuteras nedan.

Transaktionsantal

Transaktionstal mäter antalet transaktioner i ett blockchain-nätverk. I allmänhet indikerar höga transaktioner hög användning. Transaktioner ensamma är dock inte bra indikatorer på ett nätverks användning, eftersom bara räkningar kan blåses upp med mycket små mängder som flyttas mellan samma adresser upprepade gånger.

Användare kan se transaktioner för alla offentliga blockchain-nätverk med webbplatser som Blockchain.com, Etherscan, etc..

Det totala antalet transaktioner på Bitcoin blockchain har överträffat 600 miljoner. Källa: Blockchain.com

Transaktionsvärde

Detta mått visar oss det totala värdet som utbyts i ett blockchain-nätverk inom en viss tidsperiod. Generellt sett är detta ett mer tillförlitligt mått än enkla transaktionsräkningar, men det kan också blåses upp genom att cykla tillgångar mellan plånböcker.

Transaktionsvärde erhålls genom att multiplicera det totala antalet transaktioner under en period med det belopp (mynt eller USD) som transakteras i varje. Till exempel, om det finns 200 transaktioner på $ 100 vardera i Ethereum-nätverket på en dag, kommer det totala transaktionsvärdet att vara 200 x $ 100 = $ 20.000.


Det uppskattade transaktionsvärdet för Bitcoin nådde nyligen en heltidshöjd på 10,835 miljarder dollar. Källa: Blockchain.com

Totalt värde låst

En mått som populariserats av DeFi-bommen, det totala värdet låst mäter det totala värdet av alla digitala tillgångar som är låsta i ett smart kontrakt. Det betecknas vanligtvis i USD, ETH eller protokollets inbyggda symbol.

TVL är ett allmänt använt mått för att bedöma antagandet av DeFi-protokoll, eftersom det mäter värdet på tillgångar som satsats av användare. Detta mått kan nås via DeFi-puls eller DeBank.

På liknande sätt mäter mängden som satsas på ett bevis på insats blockchain användarnas intresse för protokollet över tid och deras vilja att stödja det, i motsats till att handla det inhemska tokenet..

DeFi-marknaden nådde nyligen en viktig milstolpe eftersom det totala låsta värdet översteg 40 miljarder dollar. Källa: DeFi Pulse

Aktiva adresser

Som namnet antyder anger detta mått det totala antalet aktiva adresser i ett blockchain-nätverk. I allmänhet, ju högre detta antal desto fler användare antas ett nätverk ha.

Medan en enda enhet kan innehålla mer än en adress, klassificeras aktiva adressers aktivitet i sändande, mottagande och unika adresser, och den används ofta som en allmän indikator på ett nätverks antagande och decentralisering.

Dessa mätvärden kan visas med dataleverantörer som Glassnod och via blockchain-upptäckare som Blockchain.com.

Det finns mer än 135 miljoner unika adresser i Ethereum-nätverket. Källa: Etherscan

Transaktionsavgifter

Transaktionsavgifter betalas av användare av nätverket och tjänas av gruvarbetare eller intressenter. Denna mätning betecknas vanligtvis i USD eller nätverkets inbyggda token och är också tillgänglig via ovannämnda webbplatser.

I synnerhet tenderar transaktionsavgifterna att öka när ett blockchain-nätverk är överbelastat, vare sig det är Bitcoin eller Ethereum. Detta beror på att gruvarbetare i perioder med hög aktivitet prioriterar naturligtvis transaktioner med högre avgifter. Följaktligen, för att undvika långa väntetider, erbjuder användare högre avgifter för att få sina transaktioner verifierade.

De totala transaktionsavgifterna i Bitcoin-nätverket nådde en topp under ICO-marknadshypen 2017. Källa: Blockchain.com

Hash-hastighet

Hashhastighet är en av de vanligaste indikatorerna för att bedöma hälsan hos block-kedjor för proof-of-work. Ju mer datorkraft som kopplas till ett PoW-nätverk, desto högre är hashhastigheten, och desto säkrare och mindre sannolikt är det att drabbas av en 51% attack.

Blockchain-nätverk med låga hashfrekvenser är sårbara för dåliga aktörer som kan konkurrera med befintliga gruvarbetare i nätverket och undergräva sina försök att verifiera nya block.

Nätverk som är populära bland gruvarbetare, som Bitcoin, har vanligtvis höga hashhastigheter. När nya gruvarbetare går med i ett nätverk ökar hashfrekvensen, medan när gruvarbetare lämnar ett nätverk sjunker mätvärdet.

Hash-hastigheten i Bitcoin-nätverket nådde en heltidshöjd på 165 miljoner TH / s den 9 februari. Källa: Blockchain.com

Distribution och stora innehav

I skrivande stund, BitInfoCharts visar att adresser med minst 1000 BTC har 42,96% av den totala BTC i omlopp. Generellt sett är distributionsmätvärden bra indikatorer på huruvida det underliggande tokenet eller myntet är tillräckligt fördelat, jämfört med ett fåtal enheter som har en kontrollerande leverans.

En ökning av plånböcker med mindre innehav indikerar också ökande detaljhandelintresse och antagande.

Det finns tre Bitcoin-adresser som äger 2% av det totala Bitcoin-utbudet. Källa: BitInfoCharts

Projektmått

Projektmått är kvalitativa till sin natur och återspeglar mestadels visionen och utvecklingsmålen för teamet bakom protokollet. Viktiga exempel på dessa inkluderar vitböcker, teamstrukturer, tokenomics och mer.

Projekt vitböcker

Att läsa ett projekts vitbok är viktigt för användare att få en grundläggande förståelse för protokollet, dess design, nytta och den inhemska kryptovalutan. Vid granskning av vitboken bör användarna i allmänhet överväga:

  • Motiv och vision för projektet
  • Använd fall med tydligt definierade målkunder
  • Viktiga tekniska egenskaper för projektet, till exempel den konsensusmekanism som används
  • En detaljerad färdplan för projektet
  • Tokenomics med tokenanvändning och distribution

Förutom projektets vitbok kan användare hänvisa till en personsökare för en sammanfattning av projektet. Tekniska vitböcker, som ofta ses i offentliga blockchain-protokoll, gör det möjligt för användare att få en djupgående teknisk förståelse för projektet.

Team

Det är viktigt att lära sig mer om grundarna och teamet bakom ett projekt innan du funderar på att investera. Öppenhet, kvalifikationer och tidigare meriter är uppenbara faktorer att leta efter.

Webbplatser och sociala mediekanaler

En riktig webbplats i kombination med en aktiv närvaro på sociala medier är en bra indikator på projektets popularitet. Kanaler som Telegram och Discord är också bra för att bli en del av samhället och följa ett projekt noggrant när det gäller teamets kommunikation och framsteg.

Github-bidrag

Github är go-to-webbplatsen för användare att spåra utvecklingen. Antalet inlämnade åtaganden är ett vanligt mått för att spåra ett projekt.

Användare kan hänvisa till Github Stars för att lära sig mer om de viktigaste utvecklarna och förslagen i ett kryptovalutaprojekt. De bidragsgivare som får flest stjärnor är vanligtvis de viktigaste utvecklarna av protokollet och förvar med flest stjärnor är de viktigaste förslagen som diskuteras bland utvecklargemenskapen.

Tokenomics

Tokenomics i ett projekts vitbok återspeglar den föreslagna distributionsmekanismen och ekonomin för projektets token. Några av nyckelstatistiken här inkluderar det totala utbudet, utgivningshastigheten, eventuella återköpsåtaganden och tokenallokeringar till projektets team och finans.

Om de flesta tokens tilldelas grundarna och statskassan kan tokenpriset enkelt manipuleras och projektet kommer att vara en riskabel investering för användarna. Men om det är för lite tilldelat dem, kanske det inte finns tillräckligt med resurser eller incitament för att utveckla ekosystemet.

Ekonomiska mått

Finansiella mått hänvisar till statistik som marknadsvärde, likviditet och token-leveransdata.

Börsvärde

Börsvärde representerar en kryptovalutas totala nätverksvärde och beräknas genom att multiplicera det aktuella priset med symbolens cirkulerande tillgång. Detta mått används ofta för att uppskatta en kryptovalutas tillväxtpotential.

De flesta toppmyntlistor, som den på CoinGecko, rankas i termer av marknadsvärde, och i skrivande stund ligger Bitcoin och Ethereum på de två första platserna.

Börsvärdet för Bitcoin nådde 900 miljarder dollar för första gången den 14 februari. Källa: CoinGecko

Likviditet och handelsvolym

Likviditet avser hur lätt en kryptotillgång kan köpas och säljas på marknaden. En kryptotillgångs likviditet kan bedömas av faktorer som 24-timmars handelsvolym, antal handelspar som finns tillgängliga på marknaden och antalet aktiva adresser som innehar symbolen.

Tether (USDT) är den mest handlade kryptovaluta i skrivande stund. Källa: CoinGecko

Leveransmekanism

Maximalt utbud, cirkulerande matning och total utbud är nyckelmåtten i en tokens leveransmekanism. Maximalt utbud inkluderar alla token som är i omlopp samt de som ännu inte utfärdats.

Det cirkulerande utbudet avser antalet mynt eller token som är allmänt tillgängliga och som handlas på marknaden. Leveransstatistik är kärnan i de flesta prisvärderingsmodeller och diskussioner.

Bitcoin har en cirkulationsförsörjning på 18 630 100. Källa: CoinGecko

Riskfaktorer

Kryptoutrymmet är en högriskmiljö på grund av en mängd utmaningar, allt från tekniska bortfall till regleringsstopp och andra säkerhetsrisker som användarna måste vara helt medvetna om..

Juridiska / reglerande risker

Crypto-tokens kan vara föremål för reglering eller juridiska risker beroende på deras utgivningsmekanism för token och / eller operativ jurisdiktion. Till exempel, om tokens utfärdas via ett initialt myntoffer i USA, kan tokens möta en potentiell rättegång från US Securities and Exchange Commission för oregistrerade värdepapperserbjudanden.

Ett nyligen visat exempel på regleringsrisker som kryptoprojekt står inför är Ripples. Företaget bakom den sjätte största kryptovalutan, XRP, debiterades nyligen av US SEC för sitt oregistrerade värdepapperserbjudande på 1,3 miljarder dollar 2013.

Smarta kontrakt / säkerhetsrisker

Oavsett projektets vision och framsteg är säkerhetsutnyttjande ett konstant hot och kan leda till förlust av medel. Med tanke på hur utvecklare enkelt kan plagiera kod, bör användarna vara uppmärksamma på projekt som har granskats oberoende av säkerhetsföretag.

Smarta kontraktsårbarheter, såsom flashlånattacker, är fortfarande vanliga på den decentraliserade finansmarknaden och har resulterat i förluster på 48 miljoner dollar hittills 2021.

Affärsrisker

För kryptovalutaprotokoll utgör det konkurrensutsatta landskapet i deras respektive användningsfall en affärsrisk för användarna. Till exempel möter polletter som representerar en decentraliserad kryptobörs konkurrens från andra, kanske mer etablerade decentraliserade börser och traditionella finansinstitut. Ett annat exempel skulle vara betalningstoken, där de möter konkurrens från traditionella betalningsjättar som PayPal.

Avslutande tankar

Bitcoin och andra kryptovalutor vinner popularitet bland detaljhandlare under den senaste tjurkörningen. Användarna bör dock vara medvetna om de inneboende riskerna och överväga några av de grundläggande analysvärden som diskuterats ovan när de utvärderar nya och befintliga projekt..

Användare som är intresserade av handel kan också hänvisa till vår steg-för-steg-handbok för kryptovalutahandel för att komma igång och registrera dig för ett konto på OKEx för att få $ 10.

OKEx Insights presenterar marknadsanalyser, djupgående funktioner och kurerade nyheter från kryptopersonal.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
Adblock
detector
map